تحليل أسعار الذهب ليوم 4 فبراير 2025

في الوقت الذي تتصارع فيه الأسواق العالمية مع السياسات النقدية المتغيرة والتوترات الجيوسياسية، لا يزال الذهب منارة للاستقرار. في 4 فبراير 2025، افتتح المعدن الثمين يوم 4 فبراير 2025 عند مستوى 2,815.72 دولار للأونصة، مسجلاً انخفاضًا هامشيًا بنسبة 0.05% عن الجلسة السابقة. في هذا التحليل لأسعار الذهب ليوم 4 فبراير 2025، سنحلل القوى الدافعة لهذا الوضع شبه المتكافئ، ونتوقع التقلبات خلال اليوم، ونكشف عن استراتيجيات الخبراء للاستفادة من تحركات أسعار الذهب عند الإغلاق. وسواء

كنت متداولاً يوميًا أو مستثمرًا على المدى الطويل، فإن هذا الدليل يزودك برؤى قابلة للتنفيذ لتستفيد منها في سوق الذهب اليوم.

لمحة عن السوق: أسعار الذهب في 4 فبراير 2025

سعر الافتتاح: 2,815.72 دولار للأوقية (انخفاض بنسبة 0.05% مقارنة بـ 3 فبراير).

النطاق السعري خلال التداول اليومي:
من 2,808 دولار إلى 2,826 دولار في بداية التداول.

العوامل المحركة الرئيسية:

• تكهنات بتخفيض أسعار الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي:
  إشارات مختلطة من أحدث خطاب لرئيس الاحتياطي الفيدرالي باول.
• محادثات وقف إطلاق النار في الشرق الأوسط:
  انخفاض الطلب على الأصول الآمنة وسط تقدم دبلوماسي.
• ثبات الدولار الأمريكي:
  مؤشر DXY مستقر عند 101.0، مما يحد من ارتفاع أسعار الذهب.

العوامل الرئيسية التي تؤثر على أسعار الذهب

1. عدم اليقين في سياسة الاحتياطي الفيدرالي :

أشارت دقائق اجتماع الاحتياطي الفيدرالي لشهر يناير، التي صدرت في 3 فبراير، إلى تأجيل محتمل لتخفيض أسعار الفائدة بسبب استمرار التضخم (بنسبة 3.3% على أساس سنوي). يعزو المحللون الآن احتمال تخفيض أسعار الفائدة في مارس بنسبة 45%، بانخفاض عن 68% في ديسمبر 2024.

البيانات الحيوية لمراقبتها:

• 4 فبراير، الساعة 10:00 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة: مؤشر مديري مشتريات قطاع الخدمات (ISM) (التوقع: 53.7).
• 5 فبراير، الساعة 8:30 صباحًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة: تقرير الرواتب غير الزراعية.

رأي الخبراء:
“يعتمد مسار الذهب على بيانات الوظائف لهذا الأسبوع. يمكن لتقرير قوي أن يدفع الأسعار لتتجاوز 2,800 دولار.” تحذر لورا تشين، كبيرة الاقتصاديين في GoldSphere Analytics.

2. التطورات الجيوسياسية :

أدى تقدم مفاوضات وقف إطلاق النار بين إسرائيل وحماس إلى تخفيف الطلب على الأصول الآمنة مؤقتًا. ومع ذلك، فإن تصاعد النزاعات التجارية بين الولايات المتحدة والصين حول صادرات رقائق الذكاء الاصطناعي قد يعيد إشعال حالة التقلب.

التأثير على الذهب:

• تدفقات الصناديق المتداولة (ETF):
  انخفض صندوق SPDR Gold Trust (GLD) بمقدار 1.8 طن هذا الأسبوع.
• نشاط البنوك المركزية:
  أضافت تركيا والهند معًا 12 طنًا في يناير.

3. التحليل الفني: المستويات الحرجة :

يظهر الرسم البياني للفترة الأربع ساعات للذهب نمط علم هبوطي، مما يشير إلى احتمال حدوث اختراق. المستويات الرئيسية:

• الدعم:
  2,800 دولار (المستوى النفسي) و2,800 دولار (المستوى النفسي) و2,785 دولار (المتوسط المتحرك لـ 100 يوم).
• المقاومة:
  2,830 دولار (أعلى سعر في 1 فبراير).

رسم بياني لسعر الذهب بتاريخ 4 فبراير 2025

توقعات أسعار الذهب حتى إغلاق السوق :

فيما يلي ما يمكن أن يتوقعه المتداولون لبقية يوم 4 فبراير:

السيناريو الصعودي :

• المحفز: ضعف مؤشر مديري مشتريات قطاع الخدمات (ISM) للخدمات (أقل من 53.0) مما يعيد مخاوف الركود.
• الهدف: ارتفاع السعر إلى 2,845 دولار إذا تراجع الدولار دون مستوى مؤشر DXY 100.5.

السيناريو الهبوطي :

• المحفز: بيانات قوية من تقرير الوظائف ADP (أكثر من 200 ألف وظيفة مضافة).
• الهدف: انخفاض السعر إلى 2,775 دولار إذا ارتفعت عوائد السندات فوق 2.5%.

التوافق العام:
من المرجح أن تتأرجح الأسعار بين 2,790 دولار و2,830 دولار، مع ذروة في التقلبات بعد صدور مؤشر ISM.

استراتيجيات المستثمرين ليوم 4 فبراير :

1. للمتداولين اليوميين :

• تداول النطاق:
  اشترِ بالقرب من 2,800 دولار (وقف الخسارة عند 2,790 دولار)؛ وبيع عند 2,825 دولار.
• استخدام الخيارات:
  عرض عقود خيار بيع عند مستوى 2,800 دولار لتحوط بقسط 12.50 دولار.

2. للمستثمرين على المدى الطويل :

• التراكم خلال الانخفاضات:
  أضف مراكز في صناديق الاستثمار المتداولة (مثل IAU، GLDM) أسفل 2,805 دولار.
• مراقبة متحدثي الاحتياطي الفيدرالي:
  خطاب الحاكم والر في الساعة 2:00 ظهرًا بتوقيت شرق الولايات المتحدة قد يؤثر على المعنويات.

السياق التاريخي: اتجاهات الذهب في فبراير :

على مر السنين، كان أداء الذهب أقل في أوائل فبراير ثم يعود للانتعاش في منتصف الشهر. على سبيل المثال:

• 2023: انخفضت الأسعار بنسبة 1.8% في أوائل فبراير، ثم ارتفعت بنسبة 4.2% بنهاية الشهر.
• 2024: نمط مشابه مع انخفاض بنسبة 2.5% يليه ارتفاع بنسبة 5.1%.

نصيحة موسمية:
استفد من انخفاض الأسعار في فبراير لبناء مراكز قبل اندفاع الأسعار في مارس.

الخلاصة وخطة العمل النهائية للسوق :

يُظهر 4 فبراير 2025 معركة كلاسيكية في سوق الذهب بين عدم اليقين الناجم عن سياسات الاحتياطي الفيدرالي والهدوء الجيوسياسي. بينما يميل التحليل الفني إلى الهبوط، قد يؤدي أي تصاعد في المخاطر العالمية إلى انتعاش سريع.

خطواتك القادمة:

• متابعة البيانات الحية:
  استخدم متتبع الذهب على Investing.com لتلقي التنبيهات في الوقت الفعلي.
• الاستعداد لتقرير الرواتب غير الزراعية (NFP):
  تقرير الوظائف يوم الجمعة سيحدد اتجاه الربع الأول من 2025.
• تنويع المحفظة:
  فكر في الاستثمار في الفضة (التي ارتفعت بنسبة 8% منذ بداية العام) كتحوط ضد استقرار الذهب.